))
EPT functions: Non-negativity analysis, Levy processes and Financial applications
Manage episode 151501840 series 1029398
A tartalmat a Hamilton Institute biztosítja. Az összes podcast-tartalmat, beleértve az epizódokat, grafikákat és podcast-leírásokat, közvetlenül a Hamilton Institute vagy a podcast platform partnere tölti fel és biztosítja. Ha úgy gondolja, hogy valaki az Ön engedélye nélkül használja fel a szerzői joggal védett művét, kövesse az itt leírt folyamatot https://hu.player.fm/legal.
Speaker: Prof. B. Hanzon Abstract: Exponential Polynomial Trigonometric (EPT) functions are being considered as probability density functions. A specific matrix-vector representation is proposed for doing calculations with these functions. We investigate when these functions are non-negative and under which conditions the density functions are infinitely divisible--in which case there is an associated Levy process. Application to option price computations in finance will be presented. For background information on this topic the website www.2-ept.com can be considered.
…
continue reading
63 epizódok
Megosztás
